Investimento: 5 fundos para colocar o dinheiro em 2024
Investir em fundos imobiliários ganha relevância em 2024 com a perspectiva de queda na taxa básica de juros. Neste cenário, destacamos cinco fundos que se destacam, cada um com características únicas e potenciais atrativos, veja a seguir.
1. BTLG11: Galpões próximos a São Paulo
O BTLG11 se destaca por concentrar seu foco em galpões localizados nas proximidades da cidade de São Paulo. Com aproximadamente 80% do portfólio situado dentro do Estado de São Paulo, o fundo busca capitalizar na significativa representação paulista no setor logístico, apresentando os maiores preços médios por metro quadrado.
Analistas apontam que, com a aceleração econômica e a defasagem logística persistente no país, há a perspectiva de aumento na demanda por esses ativos. O fundo demonstra potencial com um dividend yield anualizado de 8,9%, superando a média dos principais fundos do mercado, conforme destacado por especialistas da Wise Investimentos.
A análise se baseia nos preços atuais, na tendência de queda de juros e na alta demanda logística na região de São Paulo.
2. XPML11: Shoppings com crescimento contínuo
No setor de shoppings, o XPML11 desponta como uma escolha promissora para investidores. A perspectiva é de crescimento contínuo das receitas ao longo de 2024, impulsionado pelos aluguéis variáveis associados aos níveis de vendas das lojas.
Especialistas da FHE Ventures destacam o XPML11 como uma opção sólida, apresentando potencial de retorno atrativo e proventos acima da média dos Fundos de Investimento Imobiliário (FIIs) de shoppings.
3. CPTS11: Fundo de papel com gestão ativa
O CPTS11 se diferencia como um fundo de papel, evidenciando uma característica única em comparação com outros fundos imobiliários. Apesar de a perspectiva geral ser mais positiva para fundos de tijolos e Fundos de Fundos (FoFs), este FII possui uma gestão ativa sobre os papéis em sua carteira.
A estratégia inclui compras e vendas de papéis com maior frequência, aproveitando momentos de queda de juros nos quais Certificados de Recebíveis Imobiliários (CRIs) podem se valorizar, permitindo ganhos de capital na carteira.
Adicionalmente, o fundo mantém cerca de 30% de seu portfólio em cotas de outros FIIs, a maioria com perfil voltado para ativos físicos (tijolos), apresentando potencial em um cenário de redução das taxas de juros. O CPTS11 está sendo negociado com um deságio de mais de 10% em relação ao Valor Patrimonial, oferecendo uma oportunidade atrativa para investidores.
4. LVBI11: Logística próxima à São Paulo
O LVBI11 destaca-se pela localização estratégica próxima à Região Metropolitana de São Paulo. A continuidade da demanda por espaços logísticos contribui para a atratividade do fundo. Com um crescimento moderado alinhado ao Produto Interno Bruto (PIB), o LVBI11 representa resiliência no segmento logístico, evidenciado por baixos níveis de vacância e dividendos estáveis, segundo análises do mercado.
5. HGBS11: Shoppings com ABL Superior a 15 mil m²
O HGBS11, fundo de shoppings, destaca-se por adquirir empreendimentos com Área Bruta Locável (ABL) superior a 15 mil m², localizados em regiões do Brasil com mais de 500 mil habitantes. Em relação à distribuição de rendimentos, o fundo expressa a intenção de manter a constância de R$ 2,00 por cota no primeiro semestre de 2024. No final de 2021, o fundo distribuía R$ 1,05 por cota, representando um aumento de mais de 90% nos rendimentos.
A perspectiva positiva em relação ao fundo está ancorada na tendência de queda das taxas de juros, que tende a influenciar em crédito mais acessível, estimulando o consumo e, consequentemente, a frequência de pessoas nos shoppings.
Diversificação e potencial de retorno dos fundos
Ao considerar a diversificação de portfólios e as oportunidades no mercado de fundos imobiliários para 2024, os investidores podem se beneficiar da análise objetiva e estratégica dos cinco fundos apresentados. Com o cenário econômico e as tendências do mercado, a escolha de fundos representa uma abordagem fundamentada para potencializar os investimentos neste ano.
Aviso importante
Informamos que as menções a fundos ou ativos financeiros neste documento não constituem recomendações de investimento. Ressaltamos que a tomada de decisões financeiras requer análise individual, considerando seu perfil, objetivos e tolerância ao risco.
Assim, recomendamos a consulta a profissionais especializados antes de realizar qualquer investimento.
